Matematické Fórum
Nevíte-li si rady s jakýmkoliv matematickým problémem, toto místo je pro vás jako dělané.
Nástěnka
❗22. 8. 2021 (L) Přecházíme zpět na doménu forum.matweb.cz!
❗04.11.2016 (Jel.) Čtete, prosím, před vložení dotazu, děkuji!
❗23.10.2013 (Jel.) Zkuste před zadáním dotazu použít některý z online-nástrojů, konzultovat použití můžete v sekci CAS.
Nejste přihlášen(a). Přihlásit
#1 16. 03. 2015 17:35
Premenné v regresnej analýze
Ahojte, zaujímam sa trošku o štatistiku a financie a sem tam si niečo prečítam a samozrejme vždy narazím na niečo, čo mi nie je úplne jasné. Preto som sa jednoducho rozhodol vyhľadať toto fórum a poprosiť vás o pomoc, o rady.
Vlastne ide iba o takú maličkosť, že proste mám ekonometrický model, kde skúmam vplyv tzv. indexu volatility (VIX) na SPX future 22-volatility (SPFV), čo je podľa mňa vlastne volatilita akciového indexu (annualizovaná smerodajná odchýlka).
Avšak výpočet SPFV je založený samozrejme na denných výnosoch (daily returns - SPR) a ja sa teda pýtam, prečo je v danej práci SPR logaritmované? Z akého dôvodu tam je potreba tie daily returns zlogaritmovať? Čo by sa stalo, ak by zlogaritmované neboli?
Prepáčte mi, ak ide o nejakú banálnu otázku, ale naozaj budem rád, ak mi niekto poradí a na učí ma niečo nové :) Ďakujem!
Offline
#3 17. 03. 2015 18:48
Re: Premenné v regresnej analýze
logaritmováním se např. z lognormálního rozdělení udělá normální rozdělení. někdy se jím taky může stabilizovat rozptyl. pak mají logaritmované hodnoty taky tu výhodu, že můžou nabývat záporných hodnot. autorovi textu ovšem do hlavy nevidím, jaký konkrétní cíl sledoval on
Offline
#4 17. 03. 2015 20:14
Re: Premenné v regresnej analýze
Díky za príspevok. Avšak mne ide hlavne o to, že v konečnom dôsledku dostávam rôzne výsledky. Priložím sem obrázok kde som zahrnul dva rôzne spôsoby výpočtu tej historical volatility. V jednom prípade beriem do výpočtu autorovu metodiku a v druhom prípade beriem do výpočtov denné výnosy počítané podľa vzorca (SPXt/SPXt-1)*100. Teda jednoduchá denná zmena v cene.
Otázka teda je, prečo dostanem v konečnom dôsledku odlišné výsledky? Nie sú markantne odlišné, ale rozdiely tam sú. Však ja vlastne rátam jednu tú istú vec, len iným spôsobom a predsa dostanem odlišné výsledky.
Počítať denný výnos podľa tohto vzorca: (SPXt/SPXt-1)*100 je zlé alebo čo?
Offline
#6 18. 03. 2015 20:48
Re: Premenné v regresnej analýze
Stýv, to áno. Ale keby som postupoval vo výpočte tak, že do STDEV by som zahrnul tie "Daily returns" a nie "SPRt" robil by som niečo zle?
Keď dnes akcia uzavrie na úrovni 1831,98 a zajtra uzavrie na úrovni 1831,37, aký je denný výnos? No predsa -0,0333% nie ? Samozrejme tie daily returns sa nedajú logaritmovať, preto ich zrejme nepoužili.
Ja sa vlastne iba pýtam, či existuje nejaký matematický dôvod (keď už to mám takto povedať), prečo autor nepočítal standard deviation priamo z daily returns, ale ju počítal z toho SPRt (čo je vlastne ln(SPXt/SPXt-1)*100 teda logaritmus tempa rastu alebo ako to mám nazvať) ?? Díky
Offline
